이 기사는 2022년 04월 27일 13:50 thebell 에 표출된 기사입니다.

유니슨캐피탈의 바이아웃 포트폴리오 기업인 로젠치즈앤푸드가 에쓰푸드에 팔린다. 양측은 현재 최종 계약을 앞둔 것으로 알려진다.

27일 투자업계에 따르면 에쓰푸드가 로젠치즈앤푸드 지분 전량을 인수할 전망이다. 로젠치즈앤푸드의 최대주주는 지분 62%를 갖고 있는 유니슨캐피탈이며, 김상미 로젠치즈앤푸드 대표도 28.5% 지분율을 가지고 있다. 매각 대상은 지분 100%로, 거래가는 380억원 대로 알려졌다.

로젠치즈앤푸드는 2018년 유니슨캐피탈이 투자한 포트폴리오다. 당시 60억원을 투자해 지분을 취득했으며 이후 150억원 규모의 추가 투자를 단행해 경영권을 확보한 케이스다. 투자 4년만에 지분 전량을 매각하며 엑시트에 성공한 셈이다.

로젠치즈앤푸드는 2006년 2월 설립된 국내 대표 가공치즈 생산업체다. 도미노피자가 핵심 거래처이며 치킨과 햄버거 프랜차이즈 업체에도 치즈를 공급한다. 200억원대의 안정적인 매출액을 기록 중이다. 지난해에는 259억원의 매출을 거뒀다.

새주인인 에쓰푸드는 1976년 설립됐으며 호텔, 레스토랑, 피자, 베이커리 등에 정통 델리미트, 소시지, 베이컨 등의 육제품을 공급하고 있다. 지난해 매출액은 2000억원을 돌파했다. 투자에도 적극적인 행보를 보이고 있다. 2019년 종합 식자재 유통 서비스 기업인 아모제푸드시스템을 인수한 데 이어 지난해 가정간편식(HMR) 스타트업 근본에 투자하면서 영역을 확대하고 있다.

에쓰푸드는 로젠치즈앤푸드 인수를 통해 프랜차이즈 등에 육제품과 치즈를 함께 납품하면서 매출 극대화 효과를 노릴 수 있을 것으로 보인다. 에쓰푸드 역시 도미노피자를 포함해 햄버거 프랜차이즈 등을 주요 고객사로 두고 있기 때문이다.

에쓰푸드와 함께 풀무원도 인수 의지가 컸던 것으로 알려진다. 풀무원이 종합 식품 기업이라는 점에서 인수 성사시 다양한 시너지 효과를 누릴 수 있기 때문이다. 다만 상장사라는 점에서 거래에 부담이 컸을 것이란 시각도 나온다.