이 기사는 2009년 05월 11일 14:59 thebell 에 표출된 기사입니다.

한국개발금융이 한 달 만에 회사채 추가 발행에 나선다. 공모·사모사채 만기가 줄줄이 돌아오기 때문이다.

한국개발금융은 오는 19일 2년 만기 500억원어치 원화채를 발행한다. 동양종합금융증권이 주관 업무를 맡았으며 발행금리는 6.9%로 결정됐다.

한국개발금융은 오는 17일과 26일 각각 100억원어치 사모채·500억원어치 공모채 만기를 맞는다. 또 오는 29일에는 300억원어치 사모채도 상환해야 한다.

이 때문에 지난달 20일에도 한국개발금융은 500억원어치 원화채를 발행했다.

지난해 말 기준 한국개발금융의 총 차입금은 4250억원 정도다. 이 중 단기성 차입금이 약 40%를 차지하고 있다.

한국개발금융은 부동산 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출이 전체에서 차지하는 비중이 한 때 50%에 달했다.

청구지분을 재매각하면서부터 부동산 PF 대출을 축소하기 시작했다. 국내 신용평가사는 최근 한국개발금융이 건설업 관련 리스크(위험)를 상당 부분 축소했다고 평가했다.

2008년 12월 말 한국개발금융과 화인파트너스의 합산 기준 자기자본비율은 45%로 우수한 편이다.

같은 기간 한국개발금융이 보유하고 있는 유동성은 약 3100억원. 1년 이내 만기가 돌아오는 차입금의 85% 수준이다.

한국기업평가는 "금융자산으로부터 현금회수 일정을 감안할 때 차입금 만기구조가 안정적"이라고 진단했다.

현재 한국개발금융의 장기 신용등급은 A(안정적)다.