'입찰 마감 임박' 에덴밸리CC M&A, 동종 SI들 '관심' 다이아몬드CC 등 인근 사업자들 제안, 가격 조정 관건
윤준영 기자공개 2024-09-13 08:02:41
이 기사는 2024년 09월 12일 13:49 thebell 에 표출된 기사입니다.
신세계개발이 보유한 양산에덴밸리리조트(이하 에덴밸리)가 스토킹호스 인수자를 찾기 위한 입찰을 진행 중이다. 경남 지역 골프장 및 리조트를 운영하고 있는 사업자와 인근 건설사들이 관심을 보이고 있다.12일 투자은행(IB)업계에 따르면 신세계개발은 이번주까지 에덴밸리의 스토킹호스 인수자를 찾기 위해 입찰 제안서를 받고 있다. 실사를 거쳐 이달 말까지 스토킹호스 인수자를 선정하고 10월 말 경쟁입찰을 통해 최종 인수자를 확정한다는 계획이다.
1992년 설립된 에덴밸리는 18홀 골프장과 클럽하우스, 스키장, 콘도 등이 결합된 복합리조트다. 지난 2월 신세계개발은 법원에 회생절차 개시를 신청했으며 같은 달 21일 개시 결정이 이뤄졌다. 현재 삼정회계법인을 주관사로 선정하고 매각 절차를 진행하고 있다.
경남 양산에 위치한 다이아몬드CC 등 인근 지역의 골프장 및 리조트를 운영하는 기업들이 스토킹호스 인수의향을 보이고 있다. 에덴밸리를 인수해 경남 지역의 골프장 저변을 확대하겠다는 계획으로 풀이된다. 현재 회원제로 운영되고 있는 에덴밸리를 대중제로 전환할 경우 수익성이 높아질 수 있다는 점도 원매자들이 관심을 가지는 배경으로 꼽힌다.
에덴밸리는 현재 회생절차를 통해 M&A를 진행하는 유일한 골프장이라는 점에서 희소성이 있다는 분석이다. 회생 M&A 절차를 거치는 국내 골프장 매물은 대부분 회원제 골프장인데, 국내에선 대부분 2010년대 중후반에 걸쳐 구조조정이 마무리 됐다. 현재 회원제 골프장은 자금력이 풍부한 주주사들이거나 그룹사가 보유한 곳들이 대부분이다.
다만 약 1500억원에 이르는 희망 매각가가 일부 원매자들로서는 부담이라는 시선도 있다. 수도권이 아닌 경남 지역의 골프장인 데다 최근 골프산업 열기가 시들해 그만큼의 몸값을 받기가 어려울 수 있다는 의견도 있다. 이에 희망 매각가보다는 가격이 조정될 여지가 있다는 분석도 나온다.
한 IB업계 관계자는 "에덴밸리는 인근 유휴부지 개발이나 대중제 전환 등을 통해 추가 수익성을 꾀할 수 있다는 장점이 있다"며 "가격적인 측면에서는 기존 회원들이 반발하지 않을 선까지 조정이 될 가능성이 있다"고 말했다.
< 저작권자 ⓒ 자본시장 미디어 'thebell', 무단 전재, 재배포 및 AI학습 이용 금지 >
best clicks
최신뉴스 in 딜
-
- [영풍-고려아연 경영권 분쟁]공개매수 수량 늘린 최윤범, '영풍정밀 수성' 주가에 달렸다
- [영풍-고려아연 경영권 분쟁]'수익 기회' 국민연금, 공개매수 참여로 엑시트 실현하나
- 이상파트너스 컨소, 코리아인스트루먼트 인수 구조는
- 글로벌 디저트 카페 '시나본', 첫 투자유치 나선다
- [영풍-고려아연 경영권 분쟁]MBK-영풍 공개매수, '펀드 개인투자자' 세금 유리한 이유는
- [영풍-고려아연 경영권 분쟁]공개매수가 높인 최윤범·베인캐피탈, 차입금 '올인' 한다
- PRS로 '1조' 조달 SK온, FI들 기업가치 컨센서스 '28조'
- [영풍-고려아연 경영권 분쟁]3만원 밑도는 영풍정밀 주가, 청약 물량 영향 받나
- [영풍-고려아연 경영권 분쟁]가격 올리고 매수 물량 늘린 고려아연, 상장폐지 가능성 간과했나
- [영풍-고려아연 경영권 분쟁]최윤범 회장, 영풍정밀 공개매수 '가격'만 높인 이유는
윤준영 기자의 다른 기사 보기
-
- [영풍-고려아연 경영권 분쟁]3만원 밑도는 영풍정밀 주가, 청약 물량 영향 받나
- [영풍-고려아연 경영권 분쟁]가격 올리고 매수 물량 늘린 고려아연, 상장폐지 가능성 간과했나
- '스맥과 맞손' 릴슨PE, 현대위아 공작기계 우협 따낸 배경은
- IMM인베 '러브콜' 받았던 제스코파워, 공개매각 추진
- '아펠가모 인수' 스톤브릿지캐피탈, 앵커 LP로 '과기공' 확보
- 고려아연, '2.7조 자사주 매입 재원' 전액 차입금으로 충당했나
- [영풍-고려아연 경영권 분쟁]치열해진 경영권 분쟁, 고려아연 재무 영향은
- 고려아연-영풍, 가처분 기각에도 법적 싸움 예고
- [영풍-고려아연 경영권 분쟁]최윤범 고려아연 회장 첫 등판, 영풍에 공개매수 참여 독려
- [thebell League Table]'금융자문 1위' 삼일PwC, 적수가 없다