이 기사는 2018년 12월 10일 18:01 thebell 에 표출된 기사입니다.

KB국민은행이 유동성 지표 관리 강화에 나선다. 정부의 각종 대출규제와 경기 악화 등이 맞물리면서 조달비용 증가가 우려되자 선제적 유동성 관리에 나설 필요가 있다고 판단한 것이다. 특히 전행적 차원에서 실천될 수 있도록 내년 경영계획에 반영한 것으로 파악됐다.

10일 금융권에 따르면 국민은행은 최근 이사회를 열고 '2019년 경영계획(안)'을 승인·확정했다. 국민은행 관계자는 "매년 이 맘 때쯤 내년도 경영계획을 확정하고 있다"며 "집중사업 분야를 포함해 대략 4~5개 분야로 나눠 세부 과제 등을 정했다"고 말했다.

내년 경영계획에서 눈에 띄는 부분은 전행적 실천 과제로 유동성 지표 관리를 포함시켰다는 점이다. 통상 은행들이 유동성 지표를 관리하고 있지만 경영계획에 반영하는 경우는 드물다.

앞선 관계자는 "금융환경 시장의 변화를 감안할 때 내년에 자금 조달체계를 탄력적으로 운영하고 유동성비율을 관리할 필요가 있다고 판단했다"며 "작년과 달리 유동성 지표 관리를 경영계획에 포함시켰다"고 말했다.

국민은행이 유동성 지표 관리에 나서는 이유는 뭘까. 우선 예대율 규제 강화에 따른 조달비용 증가 우려 때문으로 풀이된다.

국내 은행들은 2020년부터 도입되는 새 예대율 규제를 맞춰야 한다. 예대율 규제는 은행의 예금에 대한 대출금의 비율을 100% 이하로 관리하는 규정으로, 은행들이 조달한 예수금을 초과해 대출을 취급하는 것을 막는 지표다.

새로운 예대율 규제가 도입되면 그간 동등하게 취급하던 가계대출과 기업대출에 각각 플러스(+) 15%와 마이너스(-) 15%의 가중치를 차등 적용한다. 이 때문에 은행들은 새로운 기준을 충족시키기 위해 가계대출을 줄이거나 기업대출을 늘려야 한다.

국민은행 역시 대출 포트폴리오 조정이 불가피 하다. 타 은행과 비교해 가계대출 비중이 높다는 점에서 예대율 규제 부담도 크다. 국민은행 관계자는 "가계대출을 줄이는데 한계가 있고 타 은행과의 경쟁을 고려하면 기업대출, 특히 중소기업 대출을 급격히 늘리는 것도 어렵다"고 말했다.

문제는 대출 포트폴리오 조정에 한계가 있다는 점에서 예대율 관리를 위해 예수금을 늘려야 한다는 점이다. 하지만 금리인상에 따른 이자비용 증가로 인해 조달비용 역시 커질 수밖에 없어 무작정 예수금을 늘리기도 힘들다.

여기에 내년 1월 유동성커버리지비율(LCR·Liquidity Coverage Ratio) 규제를 앞두고 있다는 것도 유동성 지표 관리에 나선 이유로 보인다.

LCR는 향후 30일간 순 유출할 수 있는 현금 대비 고(高)유동성 자산의 비율을 뜻한다. 주로 국채 및 공사채, 금융채, 통화안정증권 등 우량하고 현금화하기 좋은 채권들이 고유동성 자산에 해당된다.

현재 LCR 최저규제 수준은 95%, 내년에는 100% 이상으로 상향된다. 국민은행의 올해 3분기말 기준 LCR은 99.2%다. 지난해 말 101.44%였으나 지속적으로 감소세를 보이고 있다. 이 때문에 금융당국의 현재 기준을 충족하고 있지만 지속적인 관리가 필요하다는 게 국민은행의 판단이다.

다른 국민은행 관계자는 "예대율 규제 강화에 따른 조달비용 증가가 예상됨에 따라 부동산 대출 중심의 포트폴리오를 개선하고 금리체계 개선에 따른 이자 수익 변동을 예상해 탄력적으로 자금을 조달할 수 있는 체계를 확립한다는 계획"이라며 "금융시장의 변동성 확대, 회계기준 변화 등을 고려할 때 유동성비율 관리를 강화할 필요가 있다"고 강조했다.

한편 국민은행은 내년 경영계획을 짜면서 사업과 관련해 디지털 분야에 방점을 둔 것으로 파악된다. 지난달 1일 열린 창립기념식에서 '디지털 전환(Digital Transformation)'을 선언한데 따른 후속조치다. 앞서 국민은행은 2025년까지 2조원을 투자하고 디지털 인재 4000명을 양성해 디지털 분야 경쟁력을 강화하겠다고 밝힌 바 있다.